GED分布相关论文
气温预测一直是气温衍生品精确定价的难点及关键点.为有效捕捉气温变化的缓慢衰减过程及其波动率的非对称动态特征,本文在ARMA-EGA......
随着中国市场规模的不断增大和经济功能的不断增强，股票市场在中国的经济生活中扮演越来越重要的角色。但是，同国外成熟的市场相比，中......
本文通过对上证指数日对数收益率序列的VaR和CVaR的计算，比较了三种不同分布：正态分布，t分布和GED分布，以及不同均值方程和不同波动率......
摘要：根据股票收益率的基本特性，基于正态分布、t分布和GED分布，对香港恒生指数日收益率序列建立EGARCH模型，进而以实例论证分析香港恒......
为了找出上证指数收益率的波动和走势规律,选取1000个上证指数日收盘价数据,在数据通过检验的基础上,在不同的分布假设下,找出两个......
本文结合GARCH族模型的VaR在险价值方法对上证综指进行了实证研究。分析发现,上证综指日收益率时间序列满足ADF单位根检验,具有很......
用EGARCH-M模型计算收益率的波动率,计算了基于正态分布、t分布和GED分布(广义误差分布)的VaR值,认为证券市场收益率具有强烈的GAR......
期刊
首先描述金融时间序列的一般特性,从收益率的波动性与分布两方面进行考虑,建立起计算时变风险值VaR和ES的模型,并在多种分布情形下......
建立一种新的度量风险值（VaR）模型PGARCH—M（Power GARCH—M），并利用该模型，通过对工业指数和地产指数的VaR计算，得出基于GED分布的PGARCH......
将多种Copula函数和SV模型多种扩展形式相结合,对我国股票市场实际的组合投资问题进行了实证风险分析,结果表明边缘分布和相关关系......
分析了赣南脐橙产业发展现状,基于ARCH模型分析了2003年1月~2018年6月的赣南脐橙价格波动,研究发现:赣南脐橙价格明显具有“右偏厚......
GARCH模型适合分析金融数据波动性和相关性,解决收益率数据的聚群性、尖峰肥尾、非对称性（即杠杆效应）和长记忆性等,被广泛的用于金......
在三种不同的分布假设：正态分布、学生t分布、GED分布下，对GARCH模型进行了比较研究。并对沪深300指数收益率进行了实证分析。研究结......
金融时间序列具有分布的厚尾性、波动的集聚性等特点，传统的方法难以准确度量其风险。根据GED分布适合刻画资产收益的厚尾分布和GAR......
由于风险值VaR具有一定局限性，因此人们在VaR的基础上又提出了一种新的度量市场风险的方法：尾部条件期望TCE。利用GED分布和T分布的T......
ARCH类模型可以较好地拟合金融市场中存在的肥尾、波动率集聚、杠杆效应等特征，在国内外关于资产收益及其波动率的分析、VaR等现代......
如何采取科学的业绩评价指标是合理评价基金业绩的关键。选取我国基金市场上不同投资风格的开放式股票基金作为样本,分别采取服从t......
本文首先对附有赎回条款的可转换债券的风险因素进行分析，然后以桂冠转债的日收盘价格数据为样本，利用不同分布假设下的PARCH族模型......
VaR方法是近年来国外兴起的一种金融风险管理工具,目前已被全球各主要的银行、公司及金融监管机构接受为最重要的金融风险管理方法......
本文首先描述金融时间序列的一般特性,从收益率的波动性与分布两方面进行考虑,建立起计算时变风险值的VaR-APARCH 模型,并应用VaR-......
介绍了VaR方法和GARCH模型，并将GARCH模型与VaR方法相结合，对上证综合指数的风险值进行度量，并进行检验。结果表明金融时间序列不服从......
近些年来,市场风险逐渐成为了证券投资基金面临的主要风险,目前对于证券投资市场上的风险预测与评估较为流行的方式就是Va R方法。......
期刊
选取2015年3月18日至2016年7月8日的美元/人民币日频汇率数据作为样本,建立了基于正态分布、t分布、GED分布的GARCH（1,1）模型来研究......
2014年5月以来,美元对全球货币走强,进入长期升值通道,在此新背景下,人民币相对于美元进入贬值周期。在当今错综复杂的国际经济背......
以中证500指数收益率为研究对象,利用不同假设分布的GARCH族模型对收益率波动性进行分析。结果表明：收益率序列存在明显的波动集群......
根据石油市场收益率的基本特性，文章从收益率的波动性与概率分布出发，将能准确度量时变风险价值的ES—GARCH—GED模型应用到布伦特石......
文章采用GARCH-Va R技术,在假设汇率的几何收益率分别服从正态分布、t分布和GED分布的条件下,构建了刻画企业外汇风险的管理模型,......
文章建立ARCH族模型分析了2000年1月至2013年7月的粮食价格波动特征,对GED分布、t分布和正态分布下的ARCH族模型估计结果进行对比,......
受经济全球化和金融一体化、竞争与放松管制以及金融创新与技术进步等因素的影响,全球金融环境和金融市场发生了重大的变化。与此......
风险是指未来结果的不确定性或波动性,如未来收益、资产或债务价值的波动性或不确定性。金融市场风险测量就是测量由于市场因子的......
在金融市场波动日益剧烈的国际金融背景下,如何有效的管理市场风险已经逐渐成为金融机构和监管机构必须面对一大课题。目前,在各种......
自上个世纪70年代布雷顿森林体系瓦解后,一些影响重大的金融危机频频发生,造成世界经济环境剧烈动荡,人们投资所面临的风险日益复......
文章应用ARCH类模型分析中国粮食价格波动特征，通过对均值方程的三种不同残差分布假设下模型的结果进行对比，发现分布不同，结果也不同......
在经济飞速发展的今天，越来越多的金融衍生品和金融工具出现，金融市场对风险研究的要求也越来越高。风险度量是风险管理中的关键环节......
风险是指未来结果的不确定性或波动性,如未来收益、资产或债务价值的波动性或不确定性。从广义上讲,风险可以被定义为“时间结果的......
玉米期货市场价格的大幅度波动将影响其在市场中价格发现、套期保值及稳定生产的积极性作用。本文构建了基于GED分布的GARCH类模型......
时间序列分析是统计学科的一个重要分支.它主要研究随着时间的变化事物发生发展的过程,以及寻找事物发展变化的规律并预测未来的走......
运用X12-ARIMA模型、HP滤波法和基于GED分布下的EGARCH-M模型对中国农资价格波动的一些主要统计特征进行了拟合分析,结果表明:农资......
目前,国际经济金融环境日益复杂,汇率波动幅度也日趋加大,深入研究商业银行汇率风险就显得尤为重要。因现阶段国内外预测商业银行......
期刊
自20世纪70年代以来,金融风险管理技术在金融动荡的压力下迅速发展,VaR方法因其简洁、明了的优势被看作业内比较流行的测量金融风......
近十年来,国内外黄金现货市场收益率均表现出尖峰厚尾和波动聚集性特征。但与一般金融资产负的冲击具有非对称效应不同,黄金现货市......
风险价值VaR现广泛运用于金融风险测量中,但基于正态性假设的VaR并不能很好的处理金融变量中的尖峰厚尾性且VaR未能考虑更加重要的......
金融风险测度一直以来都是现代金融风险管理的重要内容。量化金融资产的风险,对金融风险控制具有很重要的意义。鉴于金融资产数据......
文章通过对沪深300股指期货IF1012合约日收益率序列进行统计分析,继而建立GARCH（1,2）-GED模型,度量了中国股指期货市场的最大损失值C......
本文选取了三支基金为代表,对这三支基金收益序列的分布进行统计分析,结果表明各基金收益序列分布呈现尖峰厚尾性和波动集聚性,但......
风险测量技术一直是金融领域关注的核心及热点。本文主要针对金融数据所呈现的特征,探讨金融市场风险度量的VaR模型的改进与应用。......
