欧式期权相关论文
研究一类具有内部信息、交易成本和市场监管的欧式期权超复制定价问题，其中市场监管以一定的概率发现内部交易并给予一定的处罚。通......
期权作为金融衍生品的基石之一,在金融领域的风险管理领域具有重要意义,在套利及对冲等方面都有着优异的表现。传统无套利定价方法......
随着金融衍生品市场蓬勃发展,期权成为了当下金融衍生品市场中最重要的流通产品之一,期权本质上是一种交易合约,规定合约双方承担......
基于有限差分和Legendre小波方法给出了欧式期权的Black-Scholes偏微分方程(PDE)的数值解.相比文献方法,改进的组合方法只需要少量......
期权具有良好的规避风险、风险投资和价值发现等功能,且表现出灵活性和多样性等特点。九十年代以来,期权成为最有活力的衍生金融产......
以美股AAPL为标的资产,首先比较布莱克-斯科尔斯和二叉树模型对标的欧式期权估值的有效性,发现在不同执行价格下,二叉树模型对欧式......
期刊
期权作为当代金融衍生品市场的新兴产品,越来越成为金融界不可或缺的组成部分.而期权定价问题也一直是学者和投资者热议的话题之一......
近年,人们的投资观念逐渐强烈,金融衍生产品也被频繁应用于风险管理中。作为期权交易的关键问题,期权定价问题受到了很多学者的热......
随着金融衍生品市场蓬勃发展,期权成为了当下金融衍生品市场中最重要的流通产品之一,期权本质上是一种交易合约,规定合约双方承担......
在金融市场中,随机波动率模型被市场交易员和风险管理者广泛使用于金融产品的定价,尤其是对期权的定价.在1973年,Black和Scholes利......
近年来,随着金融市场的全球化,金融机构之间竞争越来越大。为了应对日趋激烈的金融战争,各种金融衍生产品运营而生。期权作为金融......
伴随着金融衍生产品市场的发展,期权已成为最有活力的金融衍生产品,对期权进行定价的重要性不言而喻。本文采用一个纯跳的随机过程......
本文主要研究了赋权分数布朗运动驱动的一类市场,讨论定价问题,作为相关问题本文也研究了赋权分数布朗运动的一些随机分析问题.首......
随着金融市场的飞速发展,期权定价问题显得越来越重要,Black和Scholes采用动态复制的方法得到了欧式看涨期权的显示解。B-S定价公......
通过对期权的标的资产（以股票为例）的价格行为过程进行分析，引入一种价格服从混合过程的新模式，改变了Ｂｌａｃｋ－Ｓｃｈｏｌｅｓ期权定价模型的基本假设之一，推导......
一、期权理论简介。期权赋予持有人在给定日期或该日期之前的任何时间以固定价格购进或售出一种资产的权利。期权基本上分为两种,......
一、期权的概念及员工期权激励的内容期权分为看涨期权与看跌期权。看涨期权是期权出售者给予期权持有者在将来确定的到期日或之前......
第 1 7卷第 1期我国企业高层管理者、创新策略与企业绩效之间的关系研究王 瑛 官建成 马 宁 (1)………………单位住房分配的帕......
首先分析了连续随机游走的离散化方式及参数ｕ、ｄ和ｐ应满足的条件，然后在此基础上研究了期权的定价原理，同时举例分析了此方法与Ｂｌａｃｋ－Ｓｈｏｌｅｓ公式的差......
Barone-Adesi等(2008)提出了一种基于FHS-GARCH的期权定价的方法,但这个新方法只适用于欧式期权.本文设想将FHS-GARCH与最小二乘蒙......
本文研究了带有信用风险的企业债券的欧式衍生资产的定价方法，建立风险债券与无风险债券期权价格的相互关系。
This paper studies......
常州市行政学院经济学系的讲师邓献晖在《股票期权制与国有企业制度创新》一稿中说 :要让企业经营者拥有部分“剩余索取权”和成为......
期权市场是为满足人们规避价格风险进行套期保值的需要而发展起来的。中国目前还没有合法的期权市场及其相应的交易。然而由于中国......
股票期权是70年代中期首先在美国发展起来的一种金融创新工具,20多年来股票期权作为防范股票价格波动风险或投机的有效手段而得到......
完全市场条件下的欧式期权定价已有受欢迎的Ｂ－Ｓ定价公式，有交易成本的不完全市场期权定价还没有解决。本文用组合证券模拟期权收益构造......
股票价格的跳跃是由于重大信息的到达 ,本文在股票价格的相对跳跃高度与信息有关的假定下 ,推导出期权价格必须满足的偏微分方程 ,......
期权因为涉及到对标的资产未来的价格预测,风险价值VAR的计算本质上是和标的资产的价格过程是联系在一起的,因此,标的资产的价格模......
本文通过构造由五粮认购权证、五粮认沽权证、五粮股票及无风险债券所构成的套利组合,根据欧式看涨期权和看跌期权的平价公式及不......
在波动率满足GARCH模型下,提出了有支付红利和交易费用的三叉树图,通过建立三叉树模型得到了期权的定价模型.在此基础上进一步研究......
随着国际外汇市场不断的风云变幻中国企业对外汇风险的防范意识不断加强,其已不仅仅关注于日常贸易收付汇上的汇兑损益,也对长期外......
期权的时间价值经常被一些作者默认为正值,期权的时间价值能为负值吗?本文对此作了深入的分析,给予了肯定的回答。并且分析了期权......
在实际经济生活中,Black-Scholes期权定价模型[2]应用广泛,它带动了整个衍生金融产品市场的蓬勃发展。但是B—S模型涉及一些与现实......
本文采用Stettner的锥变换方法，研究了离散时间有摩擦的金融市场上欧式期权的对冲问题．文中的金融市场由Kocinski提出的扩展的CRR模......
变额年金是一种提供最低利益保证的投资连结型养老保险.本文在介绍变额年金的各种最低利益保证形式基础上,着重研究变额年金最低保......
通过资产的收益率和波动率来研究具有多只股票的欧式期权的定价。该机制转化模型由有限状态马尔科夫链与几何布朗运动的复合来刻划......
蒙特卡罗方法是金融分析中一种十分有效的特殊数值分析法，在实际运用中起着至关重要的作用。但由于该方法本身的计算量巨大的问题，本......
本文在Heston模型的基础上,对波动率衍生产品的价格进行了理论分析,研究了波动率衍生产品公平敲定价格的定价,以及利用投资组合进......
本文对Mark S.Joshi的文章[1]中的研究思路，加以扩展与修正，体现在将作者使用的二叉树模型拓展至三叉树模型。在介绍Mark S.Joshi分......
在该文中,我们考虑可以包含双曲分布、t-分布、Pareto-分布等具有"厚尾"特征的一般市场模型.在只有一种债券和一种股票上市交易的......
本文用鞅方法对可转换债券（Convertible Bond）进行研究和分析。随着中国金融市场改革和开放，利率管制逐步放开，无风险利率开始市场化；同......
本文第一部分研究封闭式基金折价。对此理论界有很多的解释，有考虑管理费用的、交晚成本的，流动性的，还有的认为信息不对称以及基金......
期权是20世纪70年代在美国出现的一种金融创新工具，30年来它作为一种风险防范和投机的有效手段而得到迅猛发展。在金融衍生市场中进......
Choquet期望和最大、最小数学期望作为传统数学期望的一个延伸,在金融和保险上已经有了广泛的应用。一般来说,由于它们的非线......
