Cornish-Fisher相关论文
摘要VaR是目前国际上应用最广泛的度量金融风险的指标之一，其核心在于波动率，也就是方差的参数估计.采用EWMA模型估计方差，并且结合风......
本文分别运用GARCH和Cornish-Fisher扩展的VaR模型对外汇市场的汇率价格收益率进行实证比较研究,选取具有代表性的欧元对美元和英......
经济全球化带来的全球竞争,使我国的金融市场在这几年内风起云涌,变化不断,全球各个国家的金融市场大都出现波动,使得各个国家都把......
实际市场收益率的尾部普遍展现出比正态分布宽大的＂厚尾＂特征,通过Cornish-Fisher方法修正正态分布,可使其适合股票市场的实际情况。......
