当今，金融业务综合经营已经成为世界各国的普遍选择，在中国，部分金融机构也已经突破法律的限制积极开展产品混业、交叉经营的尝试。但是，金融业务综合经营将面临什么样风险、将能够产生什么样的收益，却没有一个清晰、准确的判断，由此导致对金融业务综合经营的发展模式、组织结构、运作模式等的判断也缺乏坚实、科学的基础。因此，本文以金融业务综合经营为研究对象，力图从定性和定量两个角度对中国金融业务综合经营的收益和风险给出一个清晰的判断，特别是借鉴已有的分析方法模拟实证性地分析中国金融混业的风险和收益，并在此基础上进一步对金融业务综合经营的发展模式做出分析。 本文在明确提出本文的选题意义和研究主题的基础上，首先对已有的相关研究进行了综述，从中说明本文理论创新所在。其次对金融业务综合经营的一些基本概念进行了介绍，并总结了中国金融业务经营体制的发展历程。然后从定性角度分析了金融业务综合经营理论上的收益和风险，指出规模经济、范围经济、协同效应、提高经营效率是可能的收益，资本安全风险、风险的集中与传播、利益冲突和多元化折扣等则是可能的风险。之后在借鉴Boyd and Graham(1988)模拟合并模型的基础上对中国金融业务综合经营收益和风险的进行模拟实证分析将中国商业银行、证券公司、保险公司进行模拟合并，计算模拟合并后的相关财务指标，运用均值—方差(标准差)分析、回归分析、变异系数分析等方法对模拟合并数据进行分析，从宏观、行业和微观三个层次对中国金融业务综合经营的风险和收益做出判断。并且在收益和风险分析的基础上，进一步对其发展模式进行初步分析，认为纯粹型金融控股公司是中国发展金融业务综合经营的目前的最优模式选择。 基本结论为：(1)宏观角度看，银行、证券和保险进行金融业务综合经营后的收益和风险变化表现为：银行收益增加的同时风险有所降低；证券公司在风险下降的同时收益也会随之减少；保险公司则在收益降低的同时风险增加；(2)行业角度看，在金融业务综合经营过程中，银行对其收益和风险的贡献最大；其次是保险公司，而证券公司的影响最小；(3)微观角度看，金融机构自身的资产质量、获利能力和风险抵抗能力对金融业务综合经营的风险和收益会有巨大的影响。