基于多主体建模分析的银行间网络系统性风险研究

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本文基于多主体建模分析了银行间核心-边缘网络的系统性风险.模型假设银行通过最优投资组合配置,在流动性和资本约束前提下谋求利润最大化.通过建立银行间市场交易环境的仿真模型,依据银行行为决策动态形成资产负债表与银行间网络敞口的数据,评估金融监管政策在银行间市场的实施效应.同时,引入不同网络结构模型加以对比分析,发现尽管核心-边缘银行间网络体系比无标度网络更易遭受共同冲击和传染风险,但当处于金融困境时,在宏观审慎管理政策机制作用下,核心-边缘网络体系比其他结构网络表现出更强的恢复力特性.
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