【摘 要】
：
本文基于Family Pair-Copula的Vine Copula结构来描述多种资产的联合分布，利用蒙特卡罗模拟方法来计算多资产投资组合的VaR，通过Kupiec返回检验方法测试Vine Copula模型的VaR预测效果，并与传统的历史模拟方法、方差-协方差风险管理方法进行比较，探讨Vine Copula方法在多资产投资组合风险管理的有效性。实证分析表明，传统的历史模拟法和方差-协方差风险预测方
论文部分内容阅读
本文基于Family Pair-Copula的Vine Copula结构来描述多种资产的联合分布，利用蒙特卡罗模拟方法来计算多资产投资组合的VaR，通过Kupiec返回检验方法测试Vine Copula模型的VaR预测效果，并与传统的历史模拟方法、方差-协方差风险管理方法进行比较，探讨Vine Copula方法在多资产投资组合风险管理的有效性。实证分析表明，传统的历史模拟法和方差-协方差风险预测方法没有通过多资产投资组合VaR预测返回检验，而基于family Pair-Copula构建的Vine Copula模型通过了多资产投资组合VaR预测返回检验，说明基于Vine Copula模型能够有效的用于多资产投资组合VaR预测。
其他文献
＜正＞2020年1月13日，习近平总书记在中国共产党第十九届中央纪律检查委员会第四次全体会议上强调，要以党内监督为主导，推动人大监督、民主监督、行政监督、司法监督、审计监督、财会监督、统计监督、群众监督、舆论监督有机贯通、相互协调。这是习近平总书记把财会监督作为完善党和国家监督体系重要组成部分的首次重要论述，将财会监督提高到完善国家治理体系的一个新政治高度。可见，财会监督在党和国家监督体系中发挥着
为完善高温条件下的岩石损伤本构模型及参数确定方法，基于有效应力理论，引入Weibull分布函数，在微元体强度服从Hoek-brown准则的条件下，考虑残存强度影响，对损伤变量修正，引入损伤修正系数，建立了能够反映高温作用下的岩石损伤特征统计本构模型。考虑岩石损伤过程中的损伤阈值因素，对本构模型采用分段函数的形式。通过试验，获取常规力学参数，依据本构模型参数求解过程，确定本构模型参数值，并拟合模型参
利用遥感数据和气象数据，分析了三江平原沼泽湿地2000年8月和2015年8月归一化植被指数的分布特征及其差异。研究结果表明，2000～2015年三江平原沼泽湿地丧失严重，面积减少了约2847 km~2，面积减少率约为31%，沼泽湿地丧失的区域主要集中在三江平原的东北部；三江平原沼泽湿地8月归一化植被指数较大值分布在三江平原东部，而较小值分布在三江平原西北部；2015年8月三江平原大部分沼泽分布区域
为揭示斑块属性及各属性之间的关系、优势植物组成对高寒草甸退化进程的指示作用，本研究在青海省果洛州玛沁县选取轻度、中度、重度、侵蚀4个退化阶段的高寒草甸，以斑块为单元开展样带尺度调查。结果表明：沿退化进程极大斑块和大斑块的相对面积、数量在侵蚀阶段显著下降，中等面积斑块和小斑块相对面积和数量在重度退化和侵蚀阶段显著增加。斑块组成中中等面积斑块变化最显著。嵩草和杂类草混合生长斑块面积随退化进程显著下降，
新的语文课堂应该是学生进行语文实践活动的练兵场，教师设计实践性、探究性、活动性任务让学生真实经历学习过程，提升语文核心素养，形成高阶思维。学习任务是为了解决实际问题而生，必须基于课标、教材、学情，课堂上的学习方式应变为学生主动学。通过有效的任务设计和主动探究的学习方法，学生真正地站在课堂中央。
做好草原有害生物防治工作，对草原的生态环境保护、恢复草原生态功能、确保草食动物养殖可持续发展具有重要意义。伊犁州草原可使用面积达4 000余万亩，拥有发展草食畜牧业得天独厚的自然条件，同时也为草原有害生物的发生提供了很好的自然条件。各类有害生物在此相继发生，如蝗虫、鼠害、毒害草等，近几年草原地下害虫的危害也逐步显现，但通过近年来的努力，伊犁州草原虫害基本处于可控范围。文章结合实际工作经验，主要介绍
本文结合CUMCM（全国大学生数学建模竞赛）高职数学建模竞赛的真题，利用Excel和Matlab软件，从数据分析、拟合、插值、回归分析四个方面探讨了数据处理在高职数学建模中的应用.可为高职数学建模的数据处理方法提供参考.
＜正＞唐桦,厦门大学台湾研究院副教授,主要研究方向为两岸社会文化交流,有多次岛内驻点经历,对台湾社情民意有一手观察。大陆短视频平台被台湾跨代际民众接纳笔者:您做过面向台湾青年族群社交行为新方式的调查吗?对时下台湾青年的社交新方式有怎样的观察?唐桦:我之前做过有关台湾新媒体现状,包括普及率、使用率、发展和结构分布等问题的系列调查,其中也包括台湾青年社交行为新方式的调查。调查结果显示,台湾地区智能手机
在高中数学解题教学中,教师需指导学生有效应用函数思想来解题,提升他们的解题能力.本文据此展开深入分析与探讨,并列举一些函数思想的应用实例.
目的：探讨温中消痞方治疗功能性消化不良（脾胃虚寒证）的临床效果。方法：将共和县中医院2021年1月—2022年1月收治的88例功能性消化不良（脾胃虚寒证）患者随机分为研究组（n=44）与对照组（n=44）。对照组以莫沙必利治疗，研究组在此基础上采取温中消痞方治疗，比较两组中医证候积分，并对比两组复发率。结果：治疗4周后，两组中医证候总积分有所下降，但研究组中医证候总积分更低（t=5.135,P＜0