近年来,随着经济快速发展,中小企业融资难题日渐突出。中小企业由于规模小、经营不规范、财务不透明、破产率高等原因很难获得银行融资。小额贷款公司填补了金融机构的空白,缓解了中小企业融资难的问题。本论文是站在小额贷款公司的角度进行研究的。论文中,信贷可获性表示获得小额贷款公司信贷的难易程度,而中小企业的授信额度是指小额贷款公司在中小企业可获得贷款的情况下,给予他的最大贷款金额。本文通过收集202家广州企业在2019年的小额贷款实际授信数据,研究中小企业信贷可获性和授信额度的相关影响因素。论文首先基于国内外参考文献,结合中小企业典型案例分析并参考专家访谈意见,得出中小企业信贷的若干典型影响因素。然后,提出研究假设,建立中小企业信贷可获性的logistic回归模型和中小企业授信额度的OLS回归模型。最后,根据研究结论提出有效缓解中小企业融资的对策与建议。典型案例分析发现:企业和企业主虚假信息、企业和企业主负面信息、负债过高或还款能力欠缺、征信问题是企业融资失败的主要原因,对信贷可获性有着直接影响。同时,行业坏账率、能否提供优质担保等是影响授信额度的重要因素。logistic模型发现:影响小额贷款公司信贷可获性的显著因素包括企业主的基本特征(婚姻和学历)、企业主的征信状况(逾期次数、近两月征信查询次数、贷款经历)、企业基本特征(注册年限、申请贷款时间、行业类别)和企业财务状况(是否有购销合同和负债比率)。其中,信贷可获性与注册年限呈正相关关系;信贷可获性与企业主逾期次数、近两个月征信查询次数和企业的负债比率呈负相关关系。有意思的是,相对于无贷款经历(征信空白)的企业主来说,有贷款经历的企业主更易获得信用贷款,已婚企业主比其他状况企业主信贷可获性高,有购销合同企业较无购销合同企业信贷可获性更高。与研究假设不一致的是,企业主学历、企业申请贷款时间和企业行业类别与信贷可获性相关但关系复杂,不是单调增减关系。OLS回归发现:影响中小企业授信额度的显著影响变量包括企业主的学历和从事本行业时间、企业主的征信状况(逾期次数)和企业的财务状况(负债比率、月平均营业额)。其中学历和月平均营业额的影响是正向的,从事本行业时间、逾期次数和负债比率的影响是负向的,影响最大的是月平均营业额和逾期次数。OLS回归中企业主的学历、逾期次数和企业的负债比率与logistic模型一致,均显著。但企业主从事本行业时间和企业月平均营业额是影响授信额度的显著因素,非影响授信可获性的显著因素(logistic模型)。企业主的婚姻状况、有无贷款经历和近两个月征信查询次数,企业的注册年限和是否有购销合同不是影响授信额度的显著因素,但却在授信可获得性影响因素研究上表现显著。结合案例分析和实证研究,论文提出以下对策及建议以缓解中小企业融资负担:(1)避免提供虚假信息并减少负面信息。(2)尽可能提供证明还款实力的有效材料和优质担保。(3)提高企业法人的文化水平。(4)重视个人和企业征信。(5)完善信用体系。(6)国家和政府加强对小额贷款公司的监管。