统一碳交易市场下,钢铁、电力、化工等八大行业万余家企业都将被纳入统一碳交易体系中,这将深入推进企业碳减排活动。然而,企业实现减排需要投入减排成本,导致其成本上升,这在一定程度上降低了企业(尤其是中小型企业)减排积极性。同时,企业进行减排投资使自身获利增加,但由此产生的溢出效应同样增加链条上其他企业的利润,导致“搭便车”现象。此外,企业与企业之间、企业与用户之间缺乏信任,使得交易存在一定的机会主义行为。针对以上研究背景,主要研究供应链企业减排的三个核心问题:(1)企业如何才能有效地完成碳减排任务?资金充足、研发能力强的大型制造企业与中小型企业完成减排任务的途径是否相同?(2)如何解决碳减排成本高、“搭便车”现象以及企业与用户之间不信任等问题?(3)若以上问题得到解决,那么供应链绩效是否也随之改善?若有改善,能否达到供应链协调,如何进行协调?由于不同制造企业的减排能力有所差别,企业可根据自身减排能力考虑选择自行减排或通过节能服务公司减排。因此,本文以制造商自身减排能力判定、制造商减排及节能服务公司减排作为研究主线,并将企业间纵向持股策略纳入到低碳供应链中研究上述三个核心问题。首先,在碳交易政策和消费者低碳偏好下,考虑由单个制造商和单个零售商组成的二级供应链系统,分析制造商碳减排能力并给出了其能否进行自行减排的临界条件。随后,分析了碳交易政策对制造商减排行为的影响,并进行了数值实验。其次,针对有减排能力的制造商,考虑由单个生产低碳产品的制造商和单个销售低碳产品的零售商组成的二级供应链系统。构建零售商持股制造商减排投资模型,并与不持股情况进行对比。比较发现,持股策略实现了低碳供应链绩效的帕累托改进。同时,运用合作博弈分析股权合作形成的充分条件。随后,分析了碳交易政策对不同碳排量企业的影响。进一步,通过纳什讨价还价博弈对供应链进行协调。最后,对主要研究结论进行数值分析。随后,针对无减排能力的制造商,考虑由一个节能服务公司、一个制造商和一个零售商构成的三级低碳供应链系统,构建制造商持股节能服务公司减排模型,并与不持股情况进行比较。结果发现,持股策略实现了低碳供应链绩效的帕累托改进。同时,运用合作博弈分析股权合作形成的充分条件。随后,分析影响节能服务公司节能效果的相关因素。进一步,研究供应链协调问题,并通过Shapley值法实现了供应链协调。最后,对主要结论进行数值分析。此外,还构建了零售商和制造商同时持股节能服务公司模型并与制造商单独持股情况进行相关分析。随后,将模型扩展至减排量保证型合同中分析持股策略对供应链企业决策行为及利润的影响。本文的主要贡献包括两点:(1)本文将节能服务公司参与制造商减排纳入到低碳供应链中进行研究,丰富了供应链研究理论;(2)创新性地将股权合作纳入到低碳供应链中进行研究分析,拓展了存在股权关系的低碳供应链研究,丰富和发展了低碳供应链管理理论。