当前主要的套利策略类型有期现套利、跨期套利、跨市套利等。要实现这些套利策略,市场上流行的方式均值回归模型和协整套利模型。在分析了橡胶期现价格波动特点以后发现,期货和现货的价格由于期货合约设计的合理性以及市场交易者的认同度高导致了两者价格之间存在高度正相关特征。对于橡胶的套利机会有哪些、机会有多大,本文通过多年的历史数据量化出了结果。在橡胶套利策略中,标准期现套利是较为常见的策略,前些年备受市场追捧。但是由于越来越多的投资者参与进来,策略的收益率也随之降低。与其类型相似的非标准期现套利在近几年成为市场的热点,原因在于其高收益和回归确定性等特征。此外,本文也介绍了橡胶的跨月价差套利以及跨市场套利的机会。在结合了橡胶套利机会和橡胶套利风险的分析以后,利用量化投资工具设计了“橡胶标准期现回归套利策略”、“橡胶非标准期现套利策略”以及“橡胶跨月套利策略”。