F保险资产管理公司公募基金业务发展战略研究

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我国公募基金行业已有超过20年的发展历史,作为面向公众提供投资理财服务的金融业务,公募基金已成为各大金融机构竞相布局的战略要地。以保险资产管理公司为代表的保险机构,借助其保险投资等方面的资源优势,在近年来依托行业开放政策,逐步推进公募基金业务,已呈现出较快的发展势头,在公募基金行业内形成一定影响力。本文以F保险资产管理公司(以下简称F公司)为例,对其近2年开展的公募基金业务发展情况进行研究。在已基于事业部机制运作公募基金业务,并取得一定发展成效的基础上,如何在新时代有效面对公募基金行业的环境变化、跟随保险系公募基金机构的上升势头、满足自身快速发展的现实要求,是F公司公募基金业务所面临的重大战略问题。目前,事业部制存在的局限已成为直接影响因素,需要从发展战略角度进行审视,论证是否采用设立独立法人机构专门运作公募基金业务,并提出这一解决方案的实施路径等相关重点工作建议。在本文的分析层面,主要借助战略管理、营销管理等理论及分析工具,对国家政治经济、公募基金行业和保险机构公募基金业务等外部环境,以及F公司自身及其公募基金业务等内部环境加以分析梳理,结合重点开展的内部访谈,明确提出目前F公司公募基金业务存在的突出问题在于事业部制。在本文的实施层面,按照问题导向,对F公司公募基金业务发展战略选择方向明确具体意见,即,公司层面基于现有事业部,采用发起设立公募基金公司成长型战略;业务层面借助保险资源优势打造“具有保险特色的公募基金业务”的差异化战略。同时,对公司制发展需要关注的风险、经营管理重点和理念、任务目标等内容进行阐述。本文还对F公司设立公募基金公司的发展情况进行测算,就后续工作提出相应建议。综上,本文认为,F公司公募基金业务已具备独立运作基础,应在发展战略上通过发起设立公募基金公司的方式,借助保险资源优势,形成合力,从而进一步促进其公募基金业务持续提升。
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