【摘 要】
：
为了探求适合实际金融市场的期权定价模型,使得经典的Black-Scholes期权定价模型能够更好的应用于实际中的不完备金融市场。本文根据保费原理中的标准差原理和方差原理对经典
论文部分内容阅读
为了探求适合实际金融市场的期权定价模型,使得经典的Black-Scholes期权定价模型能够更好的应用于实际中的不完备金融市场。本文根据保费原理中的标准差原理和方差原理对经典的Black-Scholes期权定价模型进行了修正。进而推导了欧式看涨期权、欧式看跌期权的标准差原理修正公式和方差原理修正公式。在GARCH模型的基础上,使用随机模拟的方法对股票价格进行了预测,并且分别应用经典的Black-Scholes期权定价模型和两种修正后的Black-Scholes期权定价模型进行模拟。并且我们将理论价格与实际交易的价格进行了比较。从随机模拟的结果来看,修正后的Black-Scholes期权定价模型与传统的Black-Scholes期权定价模型相比有所改进。
其他文献
"来着"是北方方言中一个颇具特色的词。基于CCL语料库的考察,可发现其句法位置主要位于句末,谓语成分主要是动词或动宾短语,所属句类主要是陈述句和疑问句。从共时角度,综合
介绍了食用百合高效生态栽培技术,包括整地施基肥、选种、播种、田间管理、病虫害防治、采收、贮藏等方面内容,以期为食用百合高产优质提供参考。
明代开原城位于今辽宁省开原古城,在明朝是地处"三面临夷"的重要位置。是有明一代重要的北边重镇。开原自建置以来,在处理与周边女真、蒙古的关系中一直发挥着重要的作用,不
分析转型期高校体育所面临的新环境,依据高校体育实践性与体验性思想政治教育途径的优势,构建以体育课堂、体育社团、运动队以及运动会为主要要素的高校体育隐性思想政治教育
近年来随着煤制甲醇工艺的不断发展,对甲醇合成催化剂提出了更高的要求。本文从甲醇合成工艺和XNC-98型甲醇合成催化剂的主要特点为出发点,研究了如何判断催化剂活性好坏的方
随着国内基建规模的不断扩大,呈现出了结构高度越来越高,规模越来越大,跨度越来越大,造型越来越新的特点。对应的结构配筋也越来越多,越来越密,在施工中出现了一些质量问题:
计算机技术与数控加工技术的飞速发展,使非圆齿轮机构的实际应用越来越广泛.针对非圆齿轮齿廓复杂、测量困难这一问题,选取典型的非圆齿轮—椭圆齿轮为研究对象.根据非圆齿轮
气动技术具有结构简单、工作可靠、无污染等许多显著的优点,在工业生产中得到了越来越广泛的应用,己成为工业自动化不可缺少的重要手段。由于气动系统存在气体的可压缩性、阀
基于区块链技术的数字货币以其方便自由的支付方式、低廉的支付费用、透明中立的运行机制、安全性较高的隐私保护等特点而风靡全球.数字货币具有交易记录公开可验证、不依赖
根据对比度传递函数的定义,推导出线列光纤传像束对比度调制传递函数的表达式,采用数值计算的方式,仿真分析了线列光纤传像束的对比度调制传递函数。仿真结果表明,输入信号与