2007年全球经济危机过后,人们对危机的深层次原因进行了反思,思考政府在经济发展中应当承担的责任和应当起到的作用。虽然我们不能将经济危机的责任完全归咎于华尔街的高管,但是他们在危机来临之时依然只顾个人私利,对危机的蔓延负有不可推卸的责任。在全球投资者资产大幅度缩水时,这些金融界的精英们依然拿着与形势不符的高额薪酬,不断谋取私利。经理人的超高薪酬成为冲突与矛盾的中心。要想走出危机,让广大投资者重新建立信心,就必须对经理人的薪酬进行限制,这一问题亟待解决。随着关于我国国有企业高管薪酬管制研究的文章数量渐增,大量实证文章从有效性、信息披露以及与在职消费的关系等方面对薪酬管制进行了阐述。但这些研究大多数都停留在薪酬管制本身,很少有学者从薪酬管制对审计师的选择以及对审计意见的影响方面着手研究。本文以薪酬管制理论为指导,以管制程度为线索,分别探索薪酬管制和管制程度对审计师选择的影响,以及该条件下审计师选择对审计结论的影响。本文将以现阶段高管薪酬管制领域的研究为基础,用实证性研究支撑起理论成果,弥补现存研究的不足之处,探寻新的研究思路,从而充实现阶段的理论研究成果。通过分析薪酬管制条件下选择更小型会计师事务所作为审计师对审计结果的影响,有助于会计师事务所识别处于薪酬管制下的上市公司,并提醒其保持应有的职业谨慎,避免因出具出不恰当的审计意见而对会计师事务所的职业声誉产生不利影响。本文将综合运用文献分析法、假设演绎法、实证分析法等研究方法对高管薪酬管制是否会影响上市公司审计师的选择进行分析。此外,本文将对薪酬管制进行定量分析,探究上市公司薪酬管制程度是否对其选择审计师这一活动产生影响。最后,在薪酬管制基础之上,就审计师选择对审计意见的影响作出量化分析,上述研究路径能确保本文的逻辑性。本文以在沪深两市上市的国有企业为研究对象,对其2005—2012年的数据进行搜集,构建回归模型,通过控制企业财务指标、公司治理因素等可能影响审计师选聘与审计质量的因素,对薪酬管制与审计师选聘两者间的相关性进行探索,同时深入分析该前提对审计结果的影响。国有企业研究样本统计结果显示,当上市企业受到薪酬管制时,相比于更大型的审计机构,他们宁愿选择更小型的审计机构。从整体上来看,薪酬管制使得高级管理人员薪酬低于其预期水平,从而导致其更可能采取以在职消费为代表的比较隐蔽的激励手段,以弥补薪酬过低造成的损失。高质量的审计可能导致企业的真实经营状况被揭露,因此,为了掩饰潜在的违反法律或规定的行为,高管必须选择更小型的会计师事务所作为审计师,来规避高质量的监督,以达到掩人耳目的目的。在受到薪酬管制的研究样本中,管制的程度与审计师的选择没有呈现出显著相关关系。在受到薪酬管制的中央国有企业样本中,其受到的管制程度越强,上市公司越倾向于选择更小型的会计师事务所。在受到薪酬管制的地方国有企业样本中,不存在此种关联。在受到薪酬管制的样本中,选择更小型的会计师事务所作为审计师的上市公司更可能获得标准审计意见,这也是他们做出此种选择的原因。更小型的会计师事务所审计质量较低,不容易发现财务报表中的错报;同时,他们对客户的依赖性更强,更容易因为害怕失去客户而妥协,因此,其出具标准审计意见的可能性更高。国有上市公司受到薪酬管制时更可能选择更小型的审计师,而管制程度是否会影响审计师的选择取决于上市公司是中央控股还是地方控股的国有企业。此外,受到薪酬管制且选择更小型审计师的上市公司确实更容易获得标准审计意见。