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长期以来，上交所和深交所各自有独立的指数。但中国股市却缺少反映沪深两市整体走势的跨市场指数。2005年4月由上交所和深交所联合编制的沪深300指数正式发布。2010年2月20日证监会宣布正式批复了中国金融期货交易所沪深300股指指数期货合约和业务准则，至此股指期货市场的主要制度已全部发布。到如今沪深300指数不仅仅反映了A股的市场现状，为市场投资者提供的一个投资标尺，更是证券市场投资者套期保值等理财手段的重要参照物。 本文对VaR方法的理论发展进行介绍，然后从实证角度对VaR模型在金融市场的应用进行了论述。在实证研究中，主要采用了常见的几种VaR测算模型对2009年的上证综指300指数的VaR值进行预测，然后对各种VaR模型预测的精度进行了比较。最后，把价量模型引入GARCH模型，利用价量新模型对VaR值进行预测。实证结果发现加入了日交易量的新信息后，模型的预测效果要好于常见的几种方法。