在金融全球化背景下,互联网技术的快速发展,金融业也得到了新的发展,同时该行业的市场竞争日益激烈。在中国的金融领域中,银行经济收益的高低对金融体系的影响较大,因此银行的经济发展极其重要。2010年巴塞尔委员会颁布的《巴塞尔协议III》,在该协议中,不仅指出了较高的资本充足率所具有的重要性,还明确的指出在降低银行风险损失的过程中要融入新的关于流动性监管的指标,由此增强其对风险监管的力度。在2017年7月我国银行业监督管理委员会按其要求于2012年6月颁布了《商业银行资本管理办法(试行)》强化资本监管,资本监管的地位没有改变反而进一步加强。因此对银行盈利方面的影响该关注资本与流动性两个方面。银行业要求更加严格的资本监管将提高资金成本,减少银行的流动性创造能力,这又会导致更低的信贷和投资活动,银行因此会获得更低的收益,监管资本提高会使资金从流动存款转移到流动资本,最后又会降低进银行的流动性创造能力。但同时也有许多学者认为资本监管不能影响商业银行的盈利水平和流动性创造,监管资本高的银行不太可能过度承担风险,因此,由于贷款决策失真较少,道德风险较低,银行盈利能力更高,支持监管资本的重要性。因此基于以上观点,流动性创造,监管资本与银行盈利能力的动态相关关系成为本文研究重点。本文首先对流动性创造,监管资本与银行盈利能力分别进行了相关分析,其次具体阐述了三者关系的相关假说和理论分析,最后基于2007-2016年中国54家商业银行的微观数据,建立三者之间的面板向量自回归模型,基于不同样本之间有差别地实证分析流动性创造,并证实了监管资本和银行能力之间存在相互作用。同时通过研究证明了以下几点内容:在银行的经营中,监管资本同盈利水平呈反比;城市商业银行监管资本能够约束流动性创造,但这对国有与股份制银行则不成立;城市商业银行流动性创造水平与银行盈利能力呈现出显著的正相关。而国有与股份制银行流动性创造水平与银行盈利能力没有显著相关。本文的回归结果证明了加强资本监管与流动性创造监管对于银行业盈利与稳定的重要性。