随着我国经济形势的发展变化和金融市场的愈加复杂,我国商业银行面临的信用风险愈加严峻,银行尤其是中小银行的不良率水平居高不下。如何有效地防范化解信用风险是商业银行面临的重要课题。在防范化解信用风险和风险管理的整个过程中,评价风险是十分重要的一环,具有为防范风险提供合理依据的基础性作用。只有科学地评价风险,才能及时预警风险,采取相应的防范措施,以防信用风险威胁银行的经营发展。因此,任何一家银行想要获得健康稳健的长远发展,必须要有一套适应本行业务特点和经营环境的信用风险评价方法,能对本行的信用风险做出准确地评价和预估。本文选取内蒙古自治区内的一家城市商业银行H银行为研究对象,在实地调查并收集该银行的资料之后,总结了H银行的信贷业务及信用风险现状和特征,对H银行信用风险评价的现状进行了详细分析,找出其中存在的不足和问题,并剖析了问题产生的原因。而后,将一种定量的信用风险评价工具Z模型引入H银行,对H银行的信用风险做出评价。通过选取样本企业数据验证后发现,Z模型无法直接适用于H银行,需对其进行一定的修正才可用于评价H银行的信用风险。因此本文通过H银行贷款企业的历史数据对原始模型进行了修正,并对修正后的模型进行了验证,证明其可有效地评价H银行的信用风险,通过修正后的Z模型,预测了H银行未来仍面临较大的信用风险,应及时关注,注意防范。最后提出了完善H银行信用风险评价的几项建议。